來源:智通財經(jīng)

銀河證券發(fā)布計算機行業(yè)研究報告稱，在“雙碳”政策及新能源產(chǎn)業(yè)蓬勃發(fā)展的背景下，能源互聯(lián)網(wǎng)系統(tǒng)迎來重大發(fā)展機遇。這其中的增量空間體現(xiàn)在三塊：首先，能源系統(tǒng)的結構將轉(zhuǎn)變?yōu)榧惺脚c分布式相協(xié)調(diào)，分布式結構在能源互聯(lián)網(wǎng)的演變趨勢中將產(chǎn)生巨大的增量發(fā)展空間。看好能源系統(tǒng)分布式結構中的三個關鍵環(huán)節(jié)的建設需求：儲能(儲能系統(tǒng))、微網(wǎng)和虛擬電廠；其次，新型電力系統(tǒng)需要電網(wǎng)進行數(shù)字化轉(zhuǎn)型，看好數(shù)字電網(wǎng)建設中物聯(lián)網(wǎng)智能傳感、平臺和終端應用的增長，以及智慧電力運維與監(jiān)測的需求增長；此外，能源管理服務、城市充電站、智慧園區(qū)等運營服務的發(fā)展。能源IT相關標的，建議關注朗新科技(300682.SZ,用電側(cè)能源數(shù)字化領軍)、恒華科技(300365.SZ,BIM軟件平臺電網(wǎng)規(guī)劃)、國網(wǎng)信通(600131.SH,云網(wǎng)基礎設施和數(shù)字化綜合業(yè)務)、威勝信息(688100.SH,電力物聯(lián)網(wǎng))、恒實科技(300513.SZ,虛擬電廠運營)、智洋創(chuàng)新(688191.SH,智能運維系統(tǒng)提供商)。

銀河證券主要觀點如下：

在“雙碳”政策及新能源產(chǎn)業(yè)蓬勃發(fā)展的背景下，能源互聯(lián)網(wǎng)系統(tǒng)迎來重大發(fā)展機遇。電力能源系統(tǒng)的智能化、信息化升級由來已久，該行希望找到“雙碳”能帶來的增量環(huán)節(jié)和增量空間，主要體現(xiàn)在以下三塊：

首先，能源系統(tǒng)演化發(fā)展趨勢中的關鍵變化：能源系統(tǒng)的結構將轉(zhuǎn)變?yōu)榧惺脚c分布式相協(xié)調(diào)。分布式結構將產(chǎn)生巨大的增量發(fā)展空間。傳統(tǒng)能源系統(tǒng)和主體間是自上而下集中式?jīng)Q策的資源配置模式，而新型能源系統(tǒng)需要構建區(qū)域性的分布式自平衡體，在先達到自我平衡的基礎上實現(xiàn)與源網(wǎng)荷儲的智能互動。該行看好能源系統(tǒng)分布式結構中的三個關鍵環(huán)節(jié)的建設需求：儲能(儲能系統(tǒng))、微網(wǎng)和虛擬電廠。其中，儲能及儲能系統(tǒng)是分布式結構的核心，儲能云網(wǎng)作為連接儲能系統(tǒng)的平臺將在多領域發(fā)揮作用;“儲能云網(wǎng)+微網(wǎng)”實現(xiàn)區(qū)域內(nèi)功率和電力的平衡;虛擬電廠是儲能云網(wǎng)的重要應用之一，強調(diào)數(shù)據(jù)分析和運營，參與電力交易市場。

第二，新型電力系統(tǒng)需要電網(wǎng)進行數(shù)字化轉(zhuǎn)型，看好數(shù)字電網(wǎng)建設中物聯(lián)網(wǎng)智能傳感、平臺和終端應用的增長，以及智慧電力運維與監(jiān)測的需求增長。數(shù)字電網(wǎng)以數(shù)據(jù)為關鍵生產(chǎn)要素，小微傳感、芯片化智能終端和智能網(wǎng)關將得到大量部署。具有間歇性和波動性的能源大規(guī)模并網(wǎng)將會給現(xiàn)有電網(wǎng)的電能質(zhì)量和安全運行造成一定壓力，提高電力運維與監(jiān)測的效率與質(zhì)量是必然要求。

第三，伴隨著以上基礎設施加快部署并形成經(jīng)濟規(guī)模，平臺化能源供給、能源交易與綜合能源服務模式也將逐步出現(xiàn)。該行看好城市充電站、智慧園區(qū)能源管理等運營服務的發(fā)展。

風險提示：行業(yè)競爭加劇的風險；產(chǎn)業(yè)發(fā)展進度不達預期的風險；疫情帶來的訂單延遲等風險；政策推進不達預期的風險。